證券代碼：600537證券簡稱：億晶光電公示序號：2023-050

本公司董事會及整體執(zhí)行董事確保本公告內(nèi)容不存在什么虛假記載、誤導(dǎo)性陳述或者重大遺漏，并對信息的真實性、準確性完好性擔(dān)負某些及法律責(zé)任。

億晶光電科技發(fā)展有限公司(下稱“企業(yè)”)于近日接到上海交易所上市公司管理一部開具的《關(guān)于億晶光電科技股份有限公司2022年年度報告的信息披露監(jiān)管工作函》（上證指數(shù)申請函【2023】0449號）（下稱“《監(jiān)管工作函》”），企業(yè)對《監(jiān)管工作函》涉及到的有關(guān)問題逐一核查，現(xiàn)就回應(yīng)狀況公告如下：

一、年報披露，報告期企業(yè)實現(xiàn)營收約100.23億人民幣，同比增加145.47%。在其中，太陽能電池組件經(jīng)營收入94.84億人民幣，同比增加148.6%，占本期主營業(yè)務(wù)收入的比例大約為94.62%，但利潤率僅是3.82%，遠低于同業(yè)競爭企業(yè)；加工成本收益3.24億人民幣，同期相比大幅上升1504.36%，利潤率為27.18%。

請企業(yè)補充披露：（1）太陽能電池組件業(yè)務(wù)運營模式、運營模式、技術(shù)門檻、所提供的關(guān)鍵增加值，融合上中下游說明這項業(yè)務(wù)利潤率明顯少于同業(yè)競爭企業(yè)的原因和合理化，是不是涉及到貿(mào)易類業(yè)務(wù)流程，有關(guān)賬務(wù)處理是否滿足規(guī)則要求；（2）加工成本業(yè)務(wù)流程涉及到的關(guān)鍵產(chǎn)品類別和生產(chǎn)具體內(nèi)容，表明此項經(jīng)營收入利潤率相對較高的緣故，是不是和同業(yè)競爭可比公司有所差異以及合理化；（3）融合報告期市場的需求、顧客變化及相匹配銷售額和價格變動，表明當(dāng)年度企業(yè)收入大幅上升的原因和合理化。請年檢會計表達意見。

（一）企業(yè)回應(yīng)：

（1）太陽能電池組件業(yè)務(wù)運營模式、運營模式、技術(shù)門檻、所提供的關(guān)鍵增加值，融合上中下游說明這項業(yè)務(wù)利潤率明顯少于同業(yè)競爭企業(yè)的原因和合理化，是不是涉及到貿(mào)易類業(yè)務(wù)流程，有關(guān)賬務(wù)處理是否滿足規(guī)則要求；

當(dāng)年度企業(yè)太陽能電池組件業(yè)務(wù)關(guān)鍵運營模式：根據(jù)購入光伏電池及其購入單晶硅片以及相關(guān)輔材自制電池片生產(chǎn)制造成部件對外銷售。（此外，當(dāng)年度存有外委部件收益占部件全年收入占比為20.54%，外委部件經(jīng)銷商包含江蘇中清光伏發(fā)電、太一光伏發(fā)電等，實際供應(yīng)商名單詳細這節(jié)回應(yīng)：“（1.3）毛利率及毛利率分析”中，外委部件要以本企業(yè)品牌、同自產(chǎn)自銷元件的方式對外銷售，該類業(yè)務(wù)流程主要是為了達到訂單交付必須，在已有生產(chǎn)能力不能滿足交貨時，臨時性探尋部件經(jīng)銷商幫助生產(chǎn)加工部件，企業(yè)安排專人到外協(xié)單位跟單員，按時質(zhì)量檢驗測查，確保產(chǎn)品是嚴格執(zhí)行億晶品牌及性能指標(biāo)生產(chǎn)制造，并不屬于貿(mào)易類業(yè)務(wù)流程。）

公司盈利模式：企業(yè)擁有獨立的開發(fā)、購置、生產(chǎn)銷售管理體系，主要是由供應(yīng)商采購單晶硅片、光伏電池等原料后，開展光伏電池生產(chǎn)與部件生產(chǎn)制造等一系列連續(xù)不斷的生產(chǎn)制造流程，進而實現(xiàn)主打產(chǎn)品的生產(chǎn)，可向海內(nèi)外下游產(chǎn)業(yè)或分銷商市場銷售太陽能組件的方式進行贏利，主要從產(chǎn)品的價值、服務(wù)價值、品牌知名度層面和客戶建立了長期、相對穩(wěn)定的關(guān)聯(lián)，來給企業(yè)帶來盈利。

太陽能電池組件業(yè)務(wù)流程技術(shù)門檻從關(guān)心以下幾個方面：1、行業(yè)標(biāo)準中技術(shù)要求。2、組件產(chǎn)品可靠性技術(shù)規(guī)定。3、組件產(chǎn)品研發(fā)能力規(guī)定。

太陽能光伏組件關(guān)鍵增加值：單晶硅片通過清理、蔓延、油墨印刷等工藝制作成光伏電池，光伏電池經(jīng)串焊、壓合、裝框等工藝制作成部件，通過產(chǎn)品研發(fā)開展技術(shù)改進和工藝優(yōu)化，從而減少產(chǎn)品制造成本，提升電池和元件的高效率，組件產(chǎn)品的轉(zhuǎn)化效率及產(chǎn)品合格率的提高，可以使公司獲得更多的增加值。

企業(yè)利潤率水準較同業(yè)競爭低，一方面是企業(yè)為擴展市場，部件銷售定價稍低于同業(yè)競爭，成本費因為產(chǎn)能規(guī)模及一體化水平的牽制，稍高于同業(yè)競爭而致，另一方面，企業(yè)業(yè)務(wù)架構(gòu)上存在購入光伏電池生產(chǎn)和銷售及其購入部件銷售狀況，去除購入元件的危害，部件利潤率可以由3.77%上升到4.33%；全部采用自產(chǎn)自銷光伏電池生產(chǎn)制造部件利潤率約可做到6.48%。

深入分析如下所示：

（1.1）太陽能電池組件營業(yè)收入組成及變化剖析

企業(yè)：萬余元

當(dāng)年度地區(qū)太陽能電池片及部件利潤率為3.59%，海外部件利潤率為4.18%，太陽能電池組件綜合毛利率為3.82%，較2021年-3.06%增加了6.88％。

（1.2）光伏組件主營業(yè)務(wù)收入組成及變化剖析：

企業(yè)太陽能電池組件產(chǎn)品成本及趨勢分析如下所示：

光伏組件產(chǎn)品成本展現(xiàn)逐漸上漲趨勢，主要系材料成本在報告期整體呈持續(xù)增長發(fā)展趨勢造成。因公司拓展海外工作，運輸費升高也進一步造成了成本提升。企業(yè)直接人工與用人單位產(chǎn)品成本均展現(xiàn)不斷下跌趨勢，主要系公司機器的升級換代、生產(chǎn)能力更新及自動化能力的提高而致。

（1.3）毛利率及毛利率分析

企業(yè)：萬余元

2021-2022年公司太陽能電池組件產(chǎn)品毛利率分別是-1.60%和3.77%，整體呈上漲趨勢。2022年公司部件利潤率為3.77%，同比增長5.37％。根本原因是：企業(yè)大力開拓國內(nèi)外市場，銷量大幅度提高，以及企業(yè)新產(chǎn)線資金投入、技術(shù)性的提高、商品高效率合格率提高，生產(chǎn)量提升，降低成本工作中初顯成果。

因公司大力開拓世界各國市場，當(dāng)年度部件收益較上一期增加了148.60%，依據(jù)訂單信息交貨日期要求，公司存在外協(xié)加工部件產(chǎn)品銷售，外委部件銷售量大約為1,117.64MW，收入額大約為19.23億人民幣，成本費總金額大約為18.92億人民幣，利潤率1.64%。去除購入元件的危害，部件利潤率可以由3.77%上升到4.33%；自產(chǎn)自銷部件市場銷售4,268.20MW，在其中：申領(lǐng)自制電池片市場銷售約2,008.46MW，占比為47.06%，申領(lǐng)購入光伏電池市場銷售約2,259.74MW,占比為52.94%，全部采用自產(chǎn)自銷光伏電池生產(chǎn)制造部件利潤率約可做到6.48%。外委部件要以本企業(yè)品牌、同自產(chǎn)自銷元件的方式對外銷售，該類業(yè)務(wù)流程主要是為了達到訂單交付必須，在已有生產(chǎn)能力不能滿足交貨時，臨時性探尋部件經(jīng)銷商幫助生產(chǎn)加工部件，商品嚴格執(zhí)行億晶品牌及性能指標(biāo)生產(chǎn)制造，并不屬于貿(mào)易類業(yè)務(wù)流程。去年同期無該類業(yè)務(wù)流程，該類業(yè)務(wù)流程并不屬于企業(yè)習(xí)慣性運營模式。

企業(yè)外委部件前五大經(jīng)銷商清單如下所示：

企業(yè)：萬余元

依據(jù)新會計準則的有關(guān)規(guī)定，“公司向客戶銷售商品或服務(wù)勞務(wù)涉及到別的方參與進來時，應(yīng)根據(jù)合同文本與交易本質(zhì)，判定角色是主要責(zé)任人或是委托代理人。在確定是否為主要責(zé)任人時，企業(yè)需要充分考慮它是否對顧客擔(dān)負主責(zé)、是不是擔(dān)負存貨風(fēng)險、是否擁有主導(dǎo)權(quán)及其其他一些事實證據(jù)狀況作出判斷。公司理應(yīng)按照有權(quán)向顧客收取溢價增資額度明確成交價，并計量檢定收益”。企業(yè)外協(xié)加工部件產(chǎn)品銷售中，擔(dān)負主責(zé)，主要責(zé)任人理應(yīng)按照已收或應(yīng)收款對價總金額確認收入，企業(yè)以總額法確認收入合乎企業(yè)會計準則的相關(guān)規(guī)定。

太陽能電池片是部件成本費不可或缺的一部分也是影響利潤率的關(guān)鍵因素。按應(yīng)用自產(chǎn)自銷/購入光伏電池區(qū)劃，企業(yè)部件利潤率情況如下：

企業(yè)：萬余元

由以上看得見，報告期，購入光伏電池成本31.30%，自產(chǎn)自銷光伏電池成本32.06%，因為組件產(chǎn)品中應(yīng)用購入光伏電池成本費較高，受其影響，組件產(chǎn)品成本費有所上升。

企業(yè)：元/W

注：以上中收入成本均是未稅。

2021年度，充電電池生產(chǎn)能力處在爬坡期，企業(yè)充電電池生產(chǎn)能力僅是2.17GW，生產(chǎn)量為76.96%，自產(chǎn)自銷光伏電池成本費較購入光伏電池成本相對高。2022本年度，充電電池4GW生產(chǎn)能力投入生產(chǎn)，而且生產(chǎn)量提升到92.95%，自產(chǎn)自銷光伏電池成本費明顯下降，應(yīng)用自產(chǎn)自銷光伏電池制造的部件成本費為1.63元/W，應(yīng)用購入光伏電池制造的部件成本費為1.73元/W。

（1.4）同行業(yè)毛利率狀況

在其中：當(dāng)年度企業(yè)主營產(chǎn)品光伏組件與可比公司的利潤率比照情況如下：

材料由來：同業(yè)競爭可比公司定期報告等公開資料。

當(dāng)年度企業(yè)部件利潤率較同業(yè)競爭低，主要系生產(chǎn)和銷售經(jīng)營規(guī)模、產(chǎn)業(yè)一體化水平、客戶分布等方面差別造成。隆基綠能、天合光能等同行業(yè)企業(yè)在單晶硅片、光伏電池等產(chǎn)業(yè)一體化水平高過企業(yè)，所以該等頭部企業(yè)因為銷售量大，中下游議價權(quán)比較高，企業(yè)市場價格相對性稍低而費用相對來說較高造成利潤率小于可比公司。各相比公司業(yè)務(wù)模式如下所示：

同業(yè)競爭部件運營模式中，未直接公布存不存在購入光伏電池供應(yīng)和購入部件產(chǎn)品銷售，比照部件銷售費用情況如下：

企業(yè)：萬余元

材料由來：同業(yè)競爭可比公司定期報告等公開資料。（在其中隆基綠能部件收益數(shù)據(jù)信息源自“光伏產(chǎn)品關(guān)鍵指標(biāo)”地區(qū)+海外部件收益總計）。

從部件銷售狀況看，可比公司生產(chǎn)能力銷售量規(guī)模龐大，銷售量超過我們公司，企業(yè)部件銷售單價1.74元/W，銷售定價小于可比公司平均。

從生產(chǎn)成本來說，全產(chǎn)業(yè)鏈總體成本費仍高位運行，如天合光能、晶澳科技的部件產(chǎn)品成本分別是1.59元/W、1.58元/W；企業(yè)因為生產(chǎn)能力生產(chǎn)量牽制，及其購置議價權(quán)小于頭部企業(yè)，2022年部件產(chǎn)品成本為1.67元/W，成本和同業(yè)競爭對比，仍也較高。故利潤率水準未得可比公司。

（2）加工成本業(yè)務(wù)流程涉及到的關(guān)鍵產(chǎn)品類別和生產(chǎn)具體內(nèi)容，表明此項經(jīng)營收入利潤率相對較高的緣故，是不是和同業(yè)競爭可比公司有所差異以及合理化；

當(dāng)年度因為新春佳節(jié)、新冠疫情、及市場單晶硅片供量減少等多種因素，光伏電池的生產(chǎn)量在各個月份不一樣，上半年度生產(chǎn)量比較低，企業(yè)為充分運用新創(chuàng)建充電電池4GW生產(chǎn)能力，按客戶訂單及客戶滿意度，有新增加光伏電池代理加工業(yè)務(wù)流程。

企業(yè)：萬余元

企業(yè)代理加工關(guān)鍵產(chǎn)品類別為光伏電池代理加工業(yè)務(wù)流程，由用戶提供單晶硅片，企業(yè)代理加工為光伏電池，2022年光伏電池代工生產(chǎn)業(yè)務(wù)流程均值企業(yè)售價是0.25元/W，產(chǎn)品成本為0.19元/W(即除單晶硅片成本費以外非硅費用)，代理加工業(yè)務(wù)流程平均毛利率為27.18%。

加工成本收益銷售定價關(guān)鍵根據(jù)合同框價約定書“價稅合計加工成本：招標(biāo)方每月價格，最終價格按每月簽署的代工合同實行，定價規(guī)則參考代工生產(chǎn)費=PVInfoLink182光伏電池平均價*片式均值功率-隆基或中環(huán)廣場官網(wǎng)價格(實際價格由甲方確定，若有突發(fā)情況再行商議)，雙方協(xié)議后簽署?！?/p>

此項經(jīng)營收入占主營業(yè)務(wù)收入比例比較小為3.23%，利潤率對比太陽能電池片部件比較高，根本原因是加工成本成本的構(gòu)成中，不包含單晶硅片的產(chǎn)品成本，相對成本不會受到原材料價格調(diào)整產(chǎn)生的影響，而且加工成本收益也不會受到商品功率轉(zhuǎn)變產(chǎn)生的影響，利潤率水準較有保證。

（3）融合報告期市場的需求、顧客變化及相匹配銷售額和價格變動，表明當(dāng)年度企業(yè)收入大幅上升的原因和合理化。

（3.1）領(lǐng)域發(fā)展?fàn)顩r

報告期，依據(jù)光伏行業(yè)協(xié)會數(shù)據(jù)信息，中國和國際光伏發(fā)電新增加攢機要求穩(wěn)步增長，詳細如下：

2022年，全世界與國內(nèi)光伏發(fā)電新增加用戶量年復(fù)合增長率34.67%，全世界與國內(nèi)光伏發(fā)電新增加裝機容量展現(xiàn)快速增長的良好態(tài)勢。遭受原料采購供應(yīng)緊張而且價格高位運行等因素的影響，2022本年度，光伏產(chǎn)業(yè)始終保持持續(xù)增長，國內(nèi)外要求擴大，企業(yè)光伏組件市場銷售5.39GW，較2021年度銷量增長2.96GW，增長幅度122.15%，造成主營業(yè)務(wù)收入大幅上升，提高了企業(yè)的利潤空間。

（3.2）企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營情況

報告期，公司主要業(yè)務(wù)及其生產(chǎn)制造運營模式長期保持。企業(yè)主營產(chǎn)品光伏組件生產(chǎn)量及銷售率狀況見下表：

2022本年度，企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營情況較2021年度大大提高，部件生產(chǎn)量為89.25%，較2021年度54.52%大幅上升34.73％。一方面，海內(nèi)外銷量總計增長130.77%造成主營業(yè)務(wù)收入大幅上升；另一方面，生產(chǎn)量提高減少了企業(yè)單位產(chǎn)品中的固定不動成本分攤，提升了企業(yè)部件銷售利潤率。

（3.3）海內(nèi)外市場銷售差別及轉(zhuǎn)變

當(dāng)年度企業(yè)的營業(yè)收入依照市場銷售區(qū)域規(guī)劃如下所示：

企業(yè)：萬余元

企業(yè)商品銷售在中國境內(nèi)與海外都有涉及到。上如圖所示報告期，地區(qū)收益占營業(yè)收入比例分別是71.38%和62.61%；海外收益占營業(yè)收入比例分別是28.62%和37.39%。報告期海外市場銷售營收占比逐漸升高，特別是在2022年度海外市場銷售營收占比大幅度提高，歐洲國家對電力能源可靠性的要求度不斷提升，能源結(jié)構(gòu)轉(zhuǎn)型過程加速，客觀方面推動了歐洲地區(qū)光伏裝機需要量增長。2022年企業(yè)把握住該機會擴張國外市場，海外部件銷量為2.06GW，同比增加208.66%。

企業(yè)地區(qū)與海外銷售商品均是光伏組件，銷量及收益情況如下：

由以上，當(dāng)年度部件收入增加了151.47%，主要是因為一方面海內(nèi)外銷量增加了122.15%，另一方面，因為原料漲價，部件銷售市場銷售單價增漲，企業(yè)地區(qū)銷售單價增長14.97%，海外銷售單價提高5.23%。

海外部件業(yè)務(wù)增長分地域比照：

企業(yè)：萬余元

（3.4）新老顧客銷售狀況

企業(yè)營業(yè)收入是來自于新客和老顧客額度及占有率情況如下：

企業(yè)：萬余元

上如圖所示報告期，公司主要業(yè)務(wù)來源于新客銷售業(yè)務(wù)營收占比分別是44.34%和55.12%，新客營收占比逐年遞增。2022年度，企業(yè)新客主營營收占比大幅上升主要系公司拓展國外新客而致。拓展新客戶的前提下，公司和老顧客協(xié)作比較牢固，顧客持續(xù)性很強，報告期來源于老顧客營業(yè)收入額度總體逐年上升。

當(dāng)年度新增客戶前五大情況如下：

總的來說，因公司生產(chǎn)能力、生產(chǎn)量提高，銷量提高，及其組件產(chǎn)品銷售市場市場價提高，當(dāng)年度收入成本大幅上升。

（二）會計審查建議：

1、報告期企業(yè)沒有上下游硅料及單晶硅片生產(chǎn)能力，產(chǎn)業(yè)一體化程度較低，與此同時總體規(guī)模比較小，產(chǎn)品成本并沒有討價還價優(yōu)點。同業(yè)競爭相比上市企業(yè)產(chǎn)業(yè)一體化水平高過企業(yè)，所以該等頭部企業(yè)因為銷售量大，中下游議價權(quán)比較高，企業(yè)市場價格相對性稍低而費用相對來說較高造成利潤率小于可比公司；為了滿足銷售訂單交貨日期要求，企業(yè)購入部件數(shù)量達到1,117.64MW，收入額大約為192,340.93萬余元，購入部件要以本企業(yè)品牌、同自產(chǎn)自銷部件同樣的方式對外銷售，并不屬于貿(mào)易類業(yè)務(wù)流程。有關(guān)賬務(wù)處理合乎政府會計準則要求;

2、報告期企業(yè)加工成本收益大多為光伏電池代理加工業(yè)務(wù)流程，成本費當(dāng)中牽涉到關(guān)鍵原材料成本，因此利潤率比較高;

3、報告期企業(yè)拓展新客戶的前提下老顧客協(xié)作比較牢固，顧客持續(xù)性很強，在手訂單充裕，產(chǎn)銷兩旺，市場價格整體呈穩(wěn)定上升發(fā)展趨勢，完成營業(yè)收入額度大幅上升。

二、年報披露，報告期企業(yè)前五大顧客的銷售額大約為42.83億人民幣，同比增加約215.16%；前五大供應(yīng)商采購額大約為25.53億人民幣，同比增加約90.1%。除此之外，企業(yè)年度國外經(jīng)營收入為37.3億人民幣，同比增加225.42%，占公司今天營收的占比為37.2%，占比最高且增長速度比較快，但利潤率僅是4.18%，小于中國業(yè)務(wù)流程6.52%的利潤率。

請企業(yè)補充披露：（1）報告期前五大供應(yīng)商和顧客的名字、交易額、買賣具體內(nèi)容、存不存在關(guān)聯(lián)性，報告期主要供應(yīng)商跟客戶以及相關(guān)銷貨買賣產(chǎn)品定價、交易方式是不是產(chǎn)生變化及緣故；（2）報告期關(guān)鍵國外顧客的名字、交易額、買賣內(nèi)容包括資金回籠狀況，融合國外市場的需求、行業(yè)格局等，表明企業(yè)國外經(jīng)營收入增長速度比較快但利潤率相對較低的緣故，是不是和同業(yè)競爭企業(yè)有所差異以及合理化。請年檢會計表達意見。

（一）企業(yè)回應(yīng)：

（1）報告期前五大供應(yīng)商和顧客的名字、交易額、買賣具體內(nèi)容、存不存在關(guān)聯(lián)性，報告期主要供應(yīng)商跟客戶以及相關(guān)銷貨買賣產(chǎn)品定價、交易方式是不是產(chǎn)生變化及緣故；

（1.1）報告期前五大供應(yīng)商采購情況如下：

企業(yè)：萬余元

注：受同一實控人操縱的用戶，分類匯總采購額。

截止到2022年12月31日，企業(yè)與其他經(jīng)銷商不會有關(guān)聯(lián)性。

（1.2）報告期前五大顧客情況如下：

注：受同一實控人操縱的用戶，分類匯總銷售總額。

截止到2022年12月31日，企業(yè)與其他顧客不會有關(guān)聯(lián)性。

（1.3）主要供應(yīng)商及客戶商品銷貨買賣產(chǎn)品定價、交易方式見下表：

綜上所述，企業(yè)中國銷售主要是通過招投標(biāo)方式標(biāo)價，買賣交易方式依據(jù)合同規(guī)定；合同書標(biāo)價選用銷售市場定價方法，標(biāo)價公允價值，顧客二、三、四為2022年新增客戶。企業(yè)對于上下游光伏電池、單晶硅片供應(yīng)商賬款交易方式報告期都未產(chǎn)生很大變化。

（2）報告期關(guān)鍵國外顧客的名字、交易額、買賣內(nèi)容包括資金回籠狀況，融合國外市場的需求、行業(yè)格局等，表明企業(yè)國外經(jīng)營收入增長速度比較快但利潤率相對較低的緣故，是不是和同業(yè)競爭企業(yè)有所差異以及合理化。

（2.1）按市場銷售區(qū)位分析

企業(yè)地區(qū)主營包含部件市場銷售、光伏電池市場銷售、生產(chǎn)發(fā)電業(yè)務(wù)及處理等相關(guān)業(yè)務(wù)；企業(yè)海外主營僅包含部件市場銷售，各種業(yè)務(wù)流程實際銷售等利潤率情況如下：

企業(yè)：萬余元

當(dāng)年度地區(qū)綜合毛利率為6.52%，高過海外外利潤率4.18%，主要是因為地區(qū)業(yè)務(wù)架構(gòu)中包括生產(chǎn)發(fā)電業(yè)務(wù)等利潤率相對較高的業(yè)務(wù)流程。

2021-2022年國外部件收益分別是114,641.22萬余元、373,068.92萬余元，報告期增加了225.42%。

海內(nèi)外部件銷售企業(yè)收益、成本和毛利率比照情況如下：

企業(yè)：元/W

當(dāng)年度受去年原料漲價產(chǎn)生的影響，落后傳輸效用促使地區(qū)部件銷售市場市場價格在今天增漲比較快，但是由于海外市場價格仍稍高于中國市場，做到1.81元/W，造成今天海外市場銷售部件利潤率高過地區(qū)。

（2.2）報告期企業(yè)核心客戶相對穩(wěn)定，大多為海內(nèi)外大中型能源集團或光伏應(yīng)用公司。2022年度，國際性營銷團隊把握住海外要求特別是歐美地區(qū)對光伏產(chǎn)品要求大幅上升發(fā)展機遇，意大利新能源技術(shù)商GrupoCobra、荷蘭可再生資源房地產(chǎn)商EEConstructionDKApS及古希臘EPC承包單位ArchirodonConstruction(Overseas)CompanyLimited等公司新增加成為企業(yè)本期核心客戶。

外貿(mào)客戶前五大收益均是部件銷售額，及資金回籠狀況清單如下所示：

企業(yè)：萬余元

由以上，國外顧客前五大總計21.35億人民幣，占主營業(yè)務(wù)收入占比為21.40%，當(dāng)年度擴展的重要新增客戶收益總計18.92億人民幣是國外收入增加的重要原因。顧客3在2023年一季度資金回籠總額為3.64億人民幣，相對應(yīng)賬款已經(jīng)全部取回。

（2.3）國外收入和同業(yè)競爭可比公司的比較狀況：

企業(yè)：萬余元

材料由來：同業(yè)競爭可比公司定期報告等公開資料。

可比公司國外收益今天都有提高，我們公司國外利潤率4.18%，小于以上別的可比公司。企業(yè)利潤率水準較同業(yè)競爭低，主要因素：一方面是企業(yè)為擴展市場，部件銷售定價稍低于同業(yè)競爭；另一方面，國外部件成本費偏高緣故同以上中國部件成本費，存有購置購入光伏電池生產(chǎn)制造，外委部件營銷等運營模式，以及企業(yè)產(chǎn)能規(guī)模及一體化水平的牽制。之上要素一同危害，促使企業(yè)國外部件利潤率稍低于同業(yè)競爭。

（二）會計審查建議：

1、當(dāng)年度同前五大用戶和供商與企業(yè)不會有關(guān)聯(lián)性，報告期與主要供應(yīng)商和顧客的有關(guān)銷貨買賣產(chǎn)品定價、交易方式都未產(chǎn)生很大變化；

2、新增客戶業(yè)務(wù)發(fā)展，是國際業(yè)務(wù)大幅上升的主要原因。與同業(yè)競爭對比，市場價稍低，成本費偏高，利潤率小于同行業(yè)相比上市企業(yè)。

三、年報披露，報告期末企業(yè)存貨余額為13.8億人民幣，同比增加106.86%，在其中庫存產(chǎn)品11.16億人民幣，同比增加146.9%。企業(yè)今天計提存貨跌價提前準備約1244萬余元，轉(zhuǎn)到或轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備4299.5萬余元，目前對庫存產(chǎn)品計提跌價準備約1120萬余元、轉(zhuǎn)到或轉(zhuǎn)銷4107.8萬余元，計提比例僅約1%，遠遠低于去年同期的8.88%。

請企業(yè)補充披露：（1）融合運營模式、產(chǎn)品類別、在手訂單、補貨現(xiàn)行政策、庫存商品庫存報表分布特征等，表明報告期末庫存產(chǎn)品賬戶余額大幅上升的原因和合理化；（2）融合領(lǐng)域商品價格調(diào)整狀況、企業(yè)庫存產(chǎn)品產(chǎn)品成本及銷售單價變化趨勢，表明今天庫存產(chǎn)品減值準備計提占比顯著降低的原因和合理化，是不是和同業(yè)競爭企業(yè)有所差異以及緣故；（3）今天庫存產(chǎn)品跌價準備轉(zhuǎn)到或轉(zhuǎn)銷涉及到的產(chǎn)品類型、相匹配額度、原因和賬務(wù)處理根據(jù)，是否滿足《企業(yè)會計準則的規(guī)定》。請年檢會計表達意見。

（一）企業(yè)回應(yīng)：

（1）融合運營模式、產(chǎn)品類別、在手訂單、補貨現(xiàn)行政策、庫存商品庫存報表分布特征等，表明報告期末庫存產(chǎn)品賬戶余額大幅上升的原因和合理化；

公司使用“生產(chǎn)制造+市場銷售”運營模式，集團公司充分考慮訂單信息狀況、市場前景、生產(chǎn)流水線運作均衡及環(huán)保節(jié)能要求，選用供應(yīng)鏈一體化及庫存值相結(jié)合的生產(chǎn)方式。

（1.1）庫存商品歸類及其產(chǎn)品類別

企業(yè)庫存商品主要是由原料、產(chǎn)成品及庫存產(chǎn)品組成。報告期存貨賬面余額提升主要系訂單量提升造成庫存產(chǎn)品較上一期提升。庫存產(chǎn)品構(gòu)成情況如下：

企業(yè)：萬余元

庫存產(chǎn)品2021、2022年存貨余額分別是45,237.39萬元和111,567.39萬余元，占存貨余額比例分別是63.71%和80.41%，2022年底庫存產(chǎn)品賬面凈值較上年同期提升146.63%。

庫存產(chǎn)品構(gòu)成情況如下：

企業(yè)：萬余元

由以上看得出，2022年末庫存產(chǎn)品里的光伏電池賬面凈值小于去年同期，主要系企業(yè)增強了庫存管理，對電池加工工序所產(chǎn)生的無法滿足部件加工工序的低效能光伏電池及時了市場銷售解決。

2022年末部件期末數(shù)較上年同期有升高，主要系企業(yè)為開拓海外市場及解決部件要求升高，補貨提升而致，特別是2021年起分公司億晶歐洲地區(qū)庫存商品大幅上升。出口銷售數(shù)量的增加，促使國外在途產(chǎn)出量提升。庫存產(chǎn)品去除億晶歐洲地區(qū)庫存產(chǎn)品后占庫存商品期末數(shù)占比明顯下降。

當(dāng)年度，我們公司庫存產(chǎn)品提高146.62%，與從同業(yè)競爭可比公司來說，庫存產(chǎn)品賬戶余額當(dāng)年度也呈上升趨勢，東方日升期初庫存產(chǎn)品12.32億人民幣，當(dāng)年度30.72億人民幣，提高149.35%；天合光能期初庫存產(chǎn)品41.27億人民幣，當(dāng)年度64.32億人民幣，提高55.85%。

2021-2022年末億晶歐洲地區(qū)庫存商品狀況見下表所顯示：

企業(yè)：萬余元

（1.2）在手訂單狀況：

企業(yè)：萬余元

由以上，企業(yè)2021-2022年末在手訂單額度占存貨賬面余額比例分別是310.06%，273.62%，訂單數(shù)量充裕。

（1.3）企業(yè)庫存商品周期時間及其庫存商品庫存報表分布特征：

公司主要原料采購周期時間在3-7天，為了防止訂單數(shù)量忽然提升導(dǎo)致壓力，企業(yè)推行庫存值規(guī)章制度，依據(jù)原料使用次數(shù)，一般集中采購5-10天庫存量。企業(yè)產(chǎn)品均值生產(chǎn)時間比較短，生產(chǎn)工藝流程分成光伏電池生產(chǎn)與部件生產(chǎn)制造兩環(huán)節(jié)，在其中，光伏電池生產(chǎn)制造包含清理、蔓延、SE激光器、鈍化處理等各個環(huán)節(jié)，生產(chǎn)時間一般為一天；部件生產(chǎn)制造包含激光劃片、串焊疊焊、壓合、裝框等各個環(huán)節(jié)，生產(chǎn)時間約6-8鐘頭。并且由于企業(yè)持續(xù)生產(chǎn)，一般生產(chǎn)流水線存有一定量的半成品加工。企業(yè)銷售時間完全取決于終端用戶需求量、施工進度及需求時間，一般從研發(fā)進庫到成功市場銷售供貨的銷售時間大約為0-3個月。

總體而言，供應(yīng)商采購和生產(chǎn)時間比較短，而產(chǎn)品銷售周期時間比較長，2022年企業(yè)原料存貨周轉(zhuǎn)期為6.28，與采購周期相符合；在商品存貨周轉(zhuǎn)期為3.53，與生產(chǎn)時間以及企業(yè)業(yè)務(wù)內(nèi)容相符合；庫存產(chǎn)品存貨周轉(zhuǎn)期為29.92。2021年至今企業(yè)海外銷售的不斷擴大，企業(yè)增加補貨，銷售時間有所增加，總體上與銷售時間相符合。

庫存商品庫存報表分布特征：

企業(yè)：萬余元

由以上看得見，企業(yè)2021-2022年庫存產(chǎn)品庫存報表一年之內(nèi)比例為99.54%，99.55%，表明企業(yè)不會有庫存產(chǎn)品庫存報表庫存積壓、滯銷品等狀況。

（2）融合領(lǐng)域商品價格調(diào)整狀況、企業(yè)庫存產(chǎn)品產(chǎn)品成本及銷售單價變化趨勢，表明今天庫存產(chǎn)品減值準備計提占比顯著降低的原因和合理化，是不是和同業(yè)競爭企業(yè)有所差異以及緣故；

（2.1）2021-2022年度，企業(yè)資產(chǎn)減值準備變化情況如下所示：

企業(yè)：萬余元

結(jié)合公司生產(chǎn)運營特性，對一部分規(guī)范化程度高的商品分配一定規(guī)模的補貨庫存量，并且于每一年末對庫存開展減值測試，對期終成本費高過可變現(xiàn)凈值的庫存商品計提跌價準備。2021-2022年度，企業(yè)計提存貨跌價提前準備額度分別是4,095.01萬元和1,244.06萬余元。

（2.2）領(lǐng)域商品價格調(diào)整狀況、企業(yè)庫存產(chǎn)品產(chǎn)品成本及銷售單價轉(zhuǎn)變

光伏產(chǎn)業(yè)產(chǎn)品主要原料單晶硅片硅料市場價格行情如下所示：

信息來源：集邦新能源網(wǎng)EnergyTrend

信息來源：集邦新能源網(wǎng)EnergyTrend

企業(yè)購入原材料的價格和部件市場銷售市場價格如下所示：

（2.3）期末庫存產(chǎn)品賬戶余額及其資產(chǎn)減值準備清單如下所示：

企業(yè)：萬余元

由以上看得出，2022年末庫存產(chǎn)品中光伏電池存貨余額小于去年同期，主要系企業(yè)提升庫存管理，對電池工藝流程制造的無法滿足部件制造的低效能光伏電池及時銷售業(yè)務(wù)解決。光伏電池按片測算產(chǎn)品成本，低效能光伏電池與高效率光伏電池成本分攤一致，但低效能光伏電池使用價值小于高效率光伏電池，期終開展存貨跌價檢測，其可變現(xiàn)凈值小于帳面價值一部分計提存貨跌價提前準備661.65萬余元，2022年末低效能光伏電池總量遠遠低于去年同期，故年底計提資產(chǎn)減值準備大幅度下降。

2022年各一季度部件銷售單價及生產(chǎn)成本單價情況如下：

企業(yè)：元/W

2022年末部件庫存產(chǎn)品賬面凈值較上年同期顯著增加，2022年組件價格逐年上升，盡管年底光伏市場市場行情原料采購及其組件價格有所回落，但部件訂單簽署到實行要經(jīng)過一段時間，組件價格的變化反映到市場價格的落實具有一定的滯后效應(yīng)，2022年1-4一季度部件銷售單價分別是1.69元/W、1.74元/W、1.72元/W、1.77元/W，年底在手訂單的價錢仍然處于相對較高的部位。從以上看，2022年一、二季度自制電池片與購入光伏電池生產(chǎn)制造部件成本費相仿，企業(yè)當(dāng)年度各一季度生產(chǎn)量各自大約為51%、68%、82%、96%，因為第三、四季度企業(yè)生產(chǎn)量的提高，自制電池片企業(yè)非硅成本降低。

年底別的原料價格下降，企業(yè)原料資金周轉(zhuǎn)速度很快，購置價格下降促使四季度部件成本費整體降低。企業(yè)補貨部件及其部件發(fā)出商品98%上下均相匹配訂單信息，依照在手訂單合同書市場價檢測產(chǎn)生存貨減值的機率比較小,在檢測時段沒有收到價格調(diào)整協(xié)議書，當(dāng)價格行情變化時，對于已補貨一部分，不容易開展價格調(diào)整，價格調(diào)整僅針對未補貨一部分訂單。經(jīng)檢測配對訂單庫存產(chǎn)品部件計提存貨跌價提前準備為233.34萬余元，未配對訂單庫存產(chǎn)品部件按銷售市場價格測試確認其可變現(xiàn)凈值，計提存貨跌價提前準備231.84萬余元。

2022年末原料及其它庫存商品為客戶訂單補貨，用以再次生產(chǎn)制造的原材料，根據(jù)實際運行數(shù)據(jù)計算向其可制成的產(chǎn)品總數(shù)，融合在手訂單價格減掉至竣工時可能即將產(chǎn)生成本、可能的營業(yè)費用和運輸費和相關(guān)費用后金額明確可變現(xiàn)凈值。因為年底在手訂單成本較高，而年底原材料價格下降，購置的原料賬目成本低，因而原料及其它庫存商品產(chǎn)生資產(chǎn)減值比較小，2022年末除庫存產(chǎn)品以外的其他庫存商品記提存貨減值提前準備124.04萬余元。

（2.4）資產(chǎn)減值準備與同業(yè)競爭可比公司的比較狀況

報告期各期未，企業(yè)資產(chǎn)減值準備計提比例與同業(yè)競爭相比上市企業(yè)對比情況如下：

2022年度，隨著市場對已經(jīng)資產(chǎn)減值庫存商品相繼處理，現(xiàn)階段庫存商品基本上融入生產(chǎn)與市場的需求，資產(chǎn)減值準備計提比例不斷下降，而同業(yè)競爭可比公司貨跌價準備計提比例略微升高，主要系企業(yè)產(chǎn)品大多為太陽能組件，與可比公司在商品在結(jié)構(gòu)上存在一定差別，一部分可比公司如隆基綠能等因為商品向全產(chǎn)業(yè)鏈前面延展很長，遭受2022年第四季度硅料減價危害更加嚴重。

總的來說，企業(yè)庫存商品庫存報表主要體現(xiàn)在1年之內(nèi)，過后售賣的狀況良好，訂單信息遮蓋比率很高，隨著市場對已經(jīng)資產(chǎn)減值庫存商品相繼處理，資產(chǎn)減值準備計提比例不斷下降。公司使用成本和可變現(xiàn)凈值孰低的形式進行存貨減值檢測，對資產(chǎn)減值準備記提整體比較充足。

（3）今天庫存產(chǎn)品跌價準備轉(zhuǎn)到或轉(zhuǎn)銷涉及到的產(chǎn)品類型、相匹配額度、原因和賬務(wù)處理根據(jù)，是否滿足《企業(yè)會計準則的規(guī)定》。

企業(yè)：萬余元

截止到2022年12月31日，企業(yè)各種存貨跌價轉(zhuǎn)到和轉(zhuǎn)銷情況如下：

今天庫存產(chǎn)品存貨跌價轉(zhuǎn)銷4,107.81萬余元，在其中：光伏電池轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備2,534.17萬余元，主要系2021年末庫存量低效能光伏電池今天市場銷售后轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備2,459.74萬余元，其他為企業(yè)的發(fā)展申領(lǐng)光伏電池產(chǎn)生部件對外銷售轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備74.43萬余元；部件轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備1,540.62萬余元，主要系2021年末庫存量部件及其發(fā)出商品今天完成市場銷售轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備。別的歷時初藍色寶石生產(chǎn)線的滯銷品庫存商品今天處理，轉(zhuǎn)銷資產(chǎn)減值準備33.02萬余元。

依據(jù)企業(yè)會計準則中要求，“對售出庫存商品記提了資產(chǎn)減值準備的，還應(yīng)當(dāng)結(jié)轉(zhuǎn)成本已計提資產(chǎn)減值準備，抵減本期主營業(yè)務(wù)收入或其他業(yè)務(wù)成本”，企業(yè)對已經(jīng)計提存貨跌價精心準備的庫存商品推廣銷售并抵減主營業(yè)務(wù)收入，合乎《企業(yè)會計準則的規(guī)定》。

（二）會計審查建議：

1、企業(yè)收入大幅上升的情形下，在手訂單充裕，報告期末庫存產(chǎn)品賬戶余額大幅上升，合乎公司經(jīng)營管理狀況，庫存金額有效、穩(wěn)步增長：

2、企業(yè)資產(chǎn)減值準備計提比例小于同行業(yè)相比上市企業(yè)，庫存報表主要體現(xiàn)在1年之內(nèi)，過后售賣的狀況良好，隨著市場對已經(jīng)資產(chǎn)減值庫存商品相繼處理，資產(chǎn)減值準備計提比例不斷下降，公司使用成本和可變現(xiàn)凈值孰低的形式進行存貨減值檢測，資產(chǎn)減值準備計提金額精確：

3、今天庫存產(chǎn)品跌價準備轉(zhuǎn)到或轉(zhuǎn)銷涉及到的賬務(wù)處理，合乎《企業(yè)會計準則的規(guī)定》。

四、年報披露，企業(yè)報告期末受限資產(chǎn)賬戶余額大約為54.72億人民幣，占公司資產(chǎn)總額的比重高達46.38%，在其中受到限制流動資產(chǎn)36.69億人民幣、受到限制固資12.29億人民幣、受到限制應(yīng)收帳款大約為1.5億人民幣、受到限制使用權(quán)資產(chǎn)大約為1.44億人民幣，受到限制緣故大多為用以銀行匯票擔(dān)保金、抵押貸款、回租等。除此之外，截止到2022年底企業(yè)資產(chǎn)負債率高達約75.68%，流動比率僅約0.89，短期內(nèi)有息債務(wù)大約為5.73億人民幣，賬目非受到限制流動資產(chǎn)僅約5.63億人民幣。

請企業(yè)補充披露：（1）有關(guān)受限資產(chǎn)所涉及到的買賣事宜、交易額，相匹配擔(dān)保金用途受限資產(chǎn)規(guī)模大的緣故，與企業(yè)應(yīng)收票據(jù)、銷售額經(jīng)營規(guī)模是否一致，存不存在別的未公布的主要用途及受到限制情況；（2）有關(guān)受限資產(chǎn)涉及到的股權(quán)融資分配、融資額、借入動向、受到限制時限等，表明用以抵押貸款的受限資產(chǎn)規(guī)模大的緣故，借入存不存在流入大股東、控股股東或其它關(guān)聯(lián)企業(yè)的現(xiàn)象；（3）根據(jù)企業(yè)資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)、現(xiàn)金流量情況等表明短期債務(wù)的還款合理安排，存不存在利率風(fēng)險。請年檢會計就難題（1）（2）表達意見，請獨董就難題（2）表達意見。

（一）企業(yè)回應(yīng)：

（1）有關(guān)受限資產(chǎn)所涉及到的買賣事宜、交易額，相匹配擔(dān)保金用途受限資產(chǎn)規(guī)模大的緣故，與企業(yè)應(yīng)收票據(jù)、銷售額經(jīng)營規(guī)模是否一致，存不存在別的未公布的主要用途及受到限制情。

（1.1）企業(yè)各種受限資產(chǎn)清單如下所示：

企業(yè)：萬余元

（1.2）流動資產(chǎn)受到限制也可用于出具銀行匯票狀況：

企業(yè)：萬余元

2022年度企業(yè)企業(yè)規(guī)模迅速擴張，主營業(yè)務(wù)收入較去年同期提高145.47%，購置支付額隨著提高，加上企業(yè)2022年東工廠5GW部件生產(chǎn)線設(shè)備資金投入，應(yīng)對設(shè)備及工程進度款提升，公司簽訂的供貨合同交易方式多數(shù)為銀行匯票，出具銀行匯票需要量增加。此外因為主營業(yè)務(wù)收入增長，出具票據(jù)需求量亦激增，按市場銷售合同規(guī)定，以合同書總額10%、5%出具履約保函和質(zhì)量保函。因為金融機構(gòu)的信用額度比較有限，企業(yè)在銀行授信應(yīng)用完了，以全額的保證金的方式存進金融機構(gòu)出具銀行匯票及其出具票據(jù)，企業(yè)出具的銀行匯票均是6個月時限，履約保函期是3-6個月，質(zhì)量保函為1年，因而擔(dān)保金資金占用費比較大。

2022年末用以出具銀行匯票的受限資產(chǎn)為305,155.27萬余元，應(yīng)收票據(jù)賬戶余額311,484.03萬余元，銀兩擔(dān)保金占應(yīng)收票據(jù)之比97.97%；用以出具票據(jù)的受限資金為55,386.58萬余元，2022年主營業(yè)務(wù)收入1,002,308.25萬余元；票據(jù)擔(dān)保金占主營業(yè)務(wù)收入之比5.53%。

（下轉(zhuǎn)D40版）